How Financial Software Gets It Wrong

Daniel hat sich wirklich intensiv mit den kleinen und großen Angeboten befasst, mit der großartigen kommerziellen Finanzplanungssoftware, den Bolins und maxifees und all diesen Dingen. Ich wollte ihn einfach nur bitten, uns zu Daniel, was hast du herausgefunden? Welchen Rat kannst du den Leuten zu den verschiedenen Tools geben? Es gibt ja auf jeden Fall. Ich fange also mit meiner eigenen Herangehensweise an und wie ich gelernt habe, wie man Finanzplanung macht. Es handelt sich um eine Software namens bodyguide Pro. Ich weiß, dass viele Finanzberater sie verwenden. Sie eignet sich sehr gut für die zielbasierte Planung. Kann ich in Rente gehen? Kann ich das College meiner Kinder bezahlen? Sie führt eine Monte Carlo Analyse durch und stellt vier Szenarien nebeneinander dar. Ich habe versucht, ROT Konvertierungsszenarien damit durch durchzuspielen. Ich habe etwa ein Viertel davon geschafft. Dann musste ich zu Excel wechseln und mir die Auswirkungen ansehen. Aber ich habe nie einen Punkt erreicht, an dem ich sie optimieren konnte. Was sie nicht schafft, ist die Optimierung im Hinblick auf rot Konvertierungen. Die nächste Planungssoftware, die ich untersucht habe, ist eOne. E Money ist sozusagen das Kronjuwel der Finanzplanungssoftware. Ja, viele Berater verwenden es. Es ist eine großartige Software. Sie hat alle Extras und Feinheiten, die man sich für vermögende und sehr vermögende Kunden nur wünschen kann. Aber die ROT Konvertierungssoftware wirkt, als hätten sie sie einfach hinzugefügt. Sie ist äußerst manuell. Man bräuchte also einen Techniker, der genau weiß, was er tut. IRMA ist nicht automatisch enthalten. Irma, was Hunderttausende von Dollar kosten kann. Und es gibt keine Optimierungen. Die dritte Software, die mir sehr am Herzen liegt, ist Ride Capital. Ride Capital hat eine großartige Benutzeroberfläche und eine großartige Kundenoberfläche. Sie kann fast alles, was EONE kann, aber ohne die komplizierten Feinheiten. Sie hat eine Rotkonvertierungsseite, in die sie einiges an Arbeit gesteckt haben. Was sie nicht schafft, ist der Vergleich des Spektrums an Strategien. Es erkennt nicht genau, wann man genug umgewandelt hat und stellt nicht sicher, dass man es richtig macht. Aber Ride Capital ist eine sehr leistungsstärke Software, genau wie EONE und moneyguy Pro. Sie haben alle ihre Berechtigung, aber es wirkt einfach wie eine Mischung aus Rotumwandlungen. Im Bereich der Verbraucherorientierung haben wir Maxify und Balden untersucht. Im Bereich der Standardprodukte haben beide viele Qualitäten. Ich mag Maxify. Es ist, als würde man eine extrem fortschrittliche Tabellenkalkulation aufrufen, so etwas, das einer unserer klügsten Ingenieure erstellen würde. Es kann wirklich gut feststellen, wie viel man ausgeben kann, wie groß das Budget ist und wie man die Ausgaben im Laufe seines Lebens maximiert. Unsere Kunden Craig wissen, was sie ausgeben werden. Sie planen seit Jahren ein Budget. Sie versuchen nicht, ihre Ausgaben zu maximieren. Sie versuchen, ihre Flexibilität zu maximieren und die Vorgaben des Finanzamts zu reduzieren. Genau da scheitern sie. Die Rotumwandlung ist nicht darauf ausgerichtet, das Risiko zu minimieren und das Nettovermögen zu maximieren. Es ist darauf ausgerichtet, wie ich meine Ausgaben ohne weitere Qualifikationen maximieren kann, kann. Und es ist extrem manuell, genau wie Keymoney. Ich würde sagen, dass Bolden wahrscheinlich die Verbraucherversion von Ride Capital ist. Sehr schön anzusehen, tolle Benutzeroberfläche, tolles Onboarding. Als es jedoch um die Rot Konvertierungen ging, habe ich den Bracket Ansatz analysiert. Ich habe den Optimierer analysiert und was der Optimierer getan hat, hat mich ein wenig erschreckt. Er verfolgte eine 5 Jahres Konvertierungsstrateg extrem aggressiv für zwei Jahre. Wir sprechen davon, dass diese Leute 2 Millionen Dollar hatten und sie in zwei Jahren 75 Prozent konvertieren sollten. Und in den letzten drei Jahren sollten sie jedes Jahr achttausend Dollar konvertieren. Ich habe den Sinn und Zweck nicht verstanden. Ich habe nicht verstanden, woher die Mathematik kam. Ich habe es durch Rothology laufen lassen, Deine Software, Craig, und es war keine gute Strategie. Extreme Nachteile. Es hat dein ganzes Leben gedauert, um die Gewinnschwelle zu erreichen. Das hat mich auch beunruhigt. Aber die Benutzeroberfläche von Bolden gefällt mir. Ich mag ihre Planung. Ich denke, der Rot Konvertierungsoptimierer könnte etwas Arbeit vertragen. Und mit dieser Art von Software kann man wirklich in Schwierigkeiten geraten. Also meine fünf Schwerpunkte, da habe ich mich richtig reingesteigert. Ich habe viele gute Dinge gefunden. Rotkonvertierungen schienen in einigen Fällen nur ein Draufgänger zu sein und da gibt es noch viel zu tun. Ja, und ich denke, das Problem, das heute besteht, ist das gleiche Problem, das es vor 15 Jahren gab, nämlich dass unsere Branche leider noch relativ neu darin ist, Rotkonvertierungen anzunehmen. Und um es so zu sagen, wie ich es in den sozialen Medien sehe, vermarkten die meisten Leute, die Rot Konvertierungen vermarkten, in Wirklichkeit ein Produkt, um eine Lücke zu füllen, die man vielleicht gar nicht hat. Sie versuchen es also. Es ist fast wie ein Hütchenspiel, bei dem man Hey, schau dir dieses schicke Rentenprogramm an, das alle deine Steuern für dich bezahlt. Vergiss die Frage. Na gut, gut, das mag für mich gut sein, aber wie war die Antwort auf die Frage? Die Frage Was ist die optimale Rotkonvertierungsstrategie für mich? Und genau dorthin hat uns diese Reise geführt. Und Leute wie Sie haben mich begleitet und mir geholfen, sie zu verfeinern und immer besser zu machen. Wir haben Hunderte und Aberhunderte von Kunden betreut. Leute, wir verkaufen heute keine Software. Darum geht es hier nicht. Wir wollen eigentlich auf einen großen Mangel hinweisen, der da draußen besteht. Und wenn Sie diesen anderen Prozessen vertrauen oder einen Berater haben, der diese anderen Tools verwendet und jeder von Ihnen nur eines dieser Tools verwendet, weil er keinen Zugriff auf das hat, was wir entwickelt haben, werden Sie eine Menge Geld auf dem Tisch liegen lassen. Deshalb sage ich gerne, dass Sie einige wirklich großartige, wohlmeinende Berater haben, die einfach keine Spezialisten auf diesem Gebiet sind. Ist es nicht sinnvoll, dass Sie wissen, dass wir Ich ziehe oft die Analogie, dass Kunden nicht zu uns kommen, um ihren Finanzberater zu ersetzen. Sie kommen zu uns. Nun, wenn Sie das hier hören, können Sie diese Analogie wahrscheinlich nachvollziehen. Wenn Sie einen Hausarzt haben, der sich Ihr ganzes Leben lang um Sie und Ihre Familie gekümmert hat, den Sie vertrauen und den Sie mögen, dann war er da, als die Kinder da waren. Er war da, als die Kinder geheiratet haben und vielleicht kümmert er sich auch um die Enkelkinder. Aber wenn Sie ein Herzproblem haben, wird dieser Hausarzt Sie nicht am Herzen operieren. Nicht, weil er nicht intelligent genug wäre oder weil er sich nicht um Sie kümmert. Aber das ist nicht seine tagtägliche Aufgabe. Viele Menschen haben Finanzberater, die ihr Geld verwalten. Sie übernehmen einen Teil der Planungsarbeit für Sie. Sie kommen zu uns, weil wir die Spezialisten sind. Daniel ist einer von Ich kenne nicht ein Dutzend Männer und Frauen, die das tun. Sie durchlaufen das jeden Monat dutzende Male. Und Daniel, du hast sogar gesagt, dass du ein paar Monate gebraucht hast, um zu verstehen, was wir da wirklich tun. Du könntest also wahrscheinlich darüber sprechen, wie diese Spezialisierung deine Sicht auf viele Bereiche des finanziellen Lebens unserer Klienten verändert hat, nicht wahr? Ja, absolut. Ich glaube, du hast mich wegen meiner Fähigkeiten als Finanzplaner eingestellt. Ich hielt mich schon vorher dafür und war es auch. Aber was mir gefehlt hat, war, das große Ganze zu verstehen. Und das große Ganze versteht man, wenn man alle Zusammenhänge versteht und immer und immer wieder übt. Das ist nichts, was man nur ein oder zweimal im Jahr machen möchte. Das ist wie bei einer Herzoperation. Man braucht einen Chirurgen, der weiß, wie er mit dem Skalpell umgeht und der jeden Tag daran arbeitet, der Beste in seinem Geschäft zu sein. Und ich habe gelernt, dass das der einzige Weg ist, ein Meister zu werden. Das wird man nicht durchlesen. Man macht das nicht, indem man sich von jemandem in einem YouTube Video vorschreibt, was man tun soll. Man muss selbst an die Sache herangehen, planen, schwierige Fragen beantworten, Stresstests durchführen und den Ingenieur oder den Steuerberater bitten, mit Fragen an einen heranzutreten, die man dann recherchieren muss. Und durch diesen Prozess wird man wirklich zum Experten und Meister. Und dafür habe ich sechs Monate gebraucht. Echt? Und ich lerne immer noch jeden Tag dazu. Aber ich glaube, dass wir durch die tägliche Arbeit ein Level erreicht haben, das nur schwer zu übertreffen ist. Ja, nun, da stimme ich dir zu. Und das liegt an deiner harten Arbeit und an den vielen Menschen, mit denen du zusammengearbeitet und von denen du gelernt hast. Weißt du, ich denke, eine der wichtigsten Erkenntnisse, die ich den Zuhörern heute mitgeben wollte, ist, dass du eine Menge Geld liegen lässt, wenn du ein IRA Millionär bist und Roth Umwandlungen nicht sehr aggressiv durchführst. Falls sie Rot Konvertierungen vornehmen und diese nicht anhand verschiedener Szenarien getestet haben, einschließlich Steuersätzen, deren Betrachtung sie abschrecken würde, und Dollarbeträgen, bei deren Betrachtung sie ins Schwitzen kommen würden, lassen sie wahrscheinlich eine Menge Geld liegen, es sei denn, sie haben diese Zahlen tatsächlich durchgerechnet und getestet. Unser Rechner gibt Ihnen eine Vorstellung davon, was möglich ist und was wir mit unseren anderen Kunden gemacht haben. Aber diese Zahlen sind für die Mathefreaks hier. Das sind die Medianzahlen verschiedener Untergruppen unserer Kunden. Und die andere Erkenntnis ist, dass es bei der Entscheidung für die Verwendung von Software einige sehr strenge Einschränkungen bei den verfügbaren Optionen gibt. Unsere Software basiert auf dem Gerüst von Datensätzen, die wir von RIDE Capital erhalten. Und dann habe ich festgestellt, dass wir diese Daten nehmen und sie nicht verändern dürfen, sondern sie so neu organisieren müssen, dass es einfacher ist, verschiedene Szenarien gleichzeitig zu betrachten und Elemente einzubeziehen, die einem das richtige Kapital nicht von Haus aus zur Verfügung stellt, die aber in den Daten enthalten sind. Sie werden einem nur nicht über die Benutzeroberfläche zur Verfügung gestellt. Der offensichtliche Punkt bei all dem ist auch nicht, dass Sie es nur richtig machen können, wenn Sie zu uns kommen. Darum geht es nicht. Wir sind so direkt und ehrlich wie möglich, um zu sagen, was es da draußen gibt. Und das soll Sie nicht nur dazu bringen, zu uns zu kommen. Es geht vor allem darum, dass Sie die Grenzen einiger anderer Tools verstehen, mit denen Sie arbeiten, und dass Sie möglicherweise die Erfahrung haben, die jemand wie Daniel und die anderen Jungs im Team nicht haben. Sie haben sie, genau wie er gesagt hat, immer und immer wieder. Und wissen Sie, es ist gesunder Menschenverstand. Jede Fähigkeit, die Sie sich aneignen, können Sie viel besser, nachdem Sie sie hundertmal ausprobiert haben, als nach ein oder zwei Malen. Das haben Sie auch immer wieder betont. Das hat es bei Ihnen bewirkt. Sie haben einfach immer weitergemacht und die immer besseren Möglichkeiten gefunden. Ich sage Daniel wird von allen im CFP Team sehr geschätzt. Sie erwarten von ihm Antworten auf Fragen zur Problemlösung und er ist immer hilfsbereit. Wenn ich 40 von ihm im Team hätte, hätte ich wahrscheinlich sogar noch weniger Haare als heute bei all den vielen Klienten, die zu mir kommen. Aber sie machen es mir sehr viel leichter. Sie sind einfach eine große Bereicherung für unser Team. Sie geben immer gerne und helfen anderen Menschen. Sie bekommen von allen, für die Sie arbeiten, durchgehend 5 Sterne Bewertungen. Ja, wir würden uns freuen, Sie als Kunden begrüßen zu dürfen. Ja, wir glauben, dass wir eine optimale Lösung für Sie finden können. Ja, freuen wir uns Sie willkommen zu heißen. Unsere Verträge enthalten eine schriftliche Erklärung, die ich in meinem ganzen Leben noch von keiner anderen Finanzfirma gesehen habe und Ich bin seit 40 Jahren in der Branche tätig. Sie Wenn wir Ihnen nicht eine halbe Million Dollar an Steuern sparen können, stellen wir Ihnen einen Scheck aus und erstatten Ihnen Ihr Geld zurück. Besuchen Sie unsere Website QV für unsere Dienstleistungen. In den Shownotes finden wir uns finden Sie wahrscheinlich eine Möglichkeit, den Taschenrechner auszuprobieren und zu sehen, welche Möglichkeiten es für Sie gibt. Sobald Sie den Bericht erhalten, können Sie sich mit uns in Verbindung setzen und einen Termin für ein Gespräch mit Daniel oder einem der anderen Mitarbeiter vereinbaren. Alle sind großartig in dem, was sie tun. Sie kennen sich sehr gut aus. Wir arbeiten als Team. Alle CFPs arbeiten zusammen, um Fälle zu lösen und verschiedene Ideen vorzustellen und so weiter. Ihr werdet also niemanden finden, der nichts zu sagen hat. Wir haben ein paar gute Sachen für euch. Da habt ihr sie also. Eine weitere Folge ist fertig und hoffentlich ist sie für alle, die Sie konsumieren, von großartigem Inhalt. Wir können euch auf jede erdenkliche Weise helfen und hoffen, dass ihr einen schönen Tag habt. Gott segne euch. Danke Daniel. Ich freue mich, dass du hier warst. Danke, Craig. Danke an alle.