Investing Cash

Wenn wir über Bargeld sprechen, meinen wir viele verschiedene Dinge.

Richtig.

Ich meine, für manche Leute bedeutet das buchstäblich das grüne Zeug, das in einem Safe bei dir zu Hause lagert, so dass du, wenn die Exkremente in die Lüftungsanlage gelangen, ein paar hundert oder tausend Dollar zur Hand hast und damit unterwegs Benzin oder Lebensmittel oder was auch immer kaufen kannst. Aber im Allgemeinen meinen wir mit Bargeld etwas, das etwas weniger liquide ist. Die meisten von uns haben wiederkehrende Ausgaben und wir müssen sicherstellen, dass wir in unserem Leben einen angemessenen Cashflow haben. Das bedeutet also, dass wir etwas Geld auf unserem Girokonto haben.

Richtig?

Irgendwo, wo du deine Debitkarte benutzen kannst, mit der deine Kreditkarte jeden Monat abbezahlt wird, damit du Geld abheben und einzahlen und Schecks ausstellen kannst und solche Sachen. OK. Das wird also auch zu deinem Bargeld gehören. Der Nachteil eines Girokontos ist, dass man damit kein Geld verdient, was kein unerhebliches Ergebnis ist. Wenn man Tausende oder Zehntausende von Dollar darauf liegen hat, sind das echte Opportunitätskosten.

Richtig.

Das ist Geld, das etwas einbringen könnte. Ob es nun drei, vier oder fünf Prozent sind. Es könnte etwas einbringen, aber es liegt einfach nur da, um Ihren Cashflow zu ermöglichen, und es ist in Ordnung, das zu haben. Machen Sie sich deswegen keine Vorwürfe. Alle Menschen und alle Unternehmen haben einen bestimmten Geldbetrag herumliegen, die nichts einbringt, und das ist in Ordnung. Das wird nicht den Unterschied zwischen finanziellem Erfolg oder Misserfolg ausmachen. Ich möchte wirklich über die nächste Ebene sprechen.

Richtig.

Ob Sie es nun einen Notfallfonds nennen wollen oder ob es sich um Geld handelt, das Sie ein paar Wochen oder Monate oder ein oder zwei Jahre nicht benötigen. Wo investieren Sie das?

Richtig.

Wenn Sie für eine Anzahlung für ein Haus sparen, das Sie in 6, 12 oder 18 Monaten kaufen möchten, ist das wirklich kein Geld, das Sie in riskante Anlagen investieren sollten. Sie möchten es sicherlich nicht in etwas Illiquides wie Immobilien investieren, aber Sie möchten es wahrscheinlich auch nicht in Aktien investieren, obwohl der Aktienmarkt ziemlich liquide ist. Oder wenn Sie es in einen Indexfonds investieren, können Sie es im Grunde genommen drei Tage später wieder auf Ihrem Girokonto haben. Allerdings kann es in der Zwischenzeit um 40 Prozent an Wert. Verlieren. Und wenn Ihnen die Rendite Ihres Kapitals viel wichtiger ist als die Rendite auf Ihr Kapital, dann sind das Zeiten, in denen eine Baranlage angemessen ist. OK, Zwei meiner bevorzugten Baranlagen sind hochverzinsliche Sparkonten und Geldmarktfonds. Diese funktionieren sehr ähnlich. Im Grunde sind sie ein Sparkonto in Ermangelung eines besseren Begriffs. Hochverzinsliche Sparkonten werden in der Regel über eine Bank geführt, OK, so etwas wie die Eli Bank. Es handelt sich dabei in der Regel um eine Online Bank, die dir heutzutage möglicherweise 3 oder 4 Prozent Zinsen anbietet, wenn du dein Geld dort einzahlst. Das ist viel besser als dein Girokonto oder dein Girokonto zahlt dir nichts, aber dieses Hier zahlt dir 3 Prozent oder 3,5 Prozent oder so ähnlich. Es ist also viel besser und du kannst normalerweise innerhalb von 1 bis 3 Tagen Geld hin. Und her rüberweisen. Kein Problem, überweise es einfach hin und her. Solange du das Geld heute nicht brauchst, ist es in Ordnung, es dort zu lassen. Nun hat das hochverzinsliche Sparkonto einen Vorteil gegenüber einem Geldmarktkonto. Ein Geldmarktfonds bei einer Bank wie Vanguard, Fidelity, Schwab oder so ähnlich. Der Vorteil ist die FDIC Versicherung. Das ist nicht viel wert, aber es ist etwas wert. Bei Beträgen von bis zu bis US-Dollar steht die Bundesregierung hinter deiner Einlage. Wenn die Bank also pleite geht, bekommst du immer noch dein Geld. Das Risiko ist bei einem Geldmarkt Fonds nicht so groß. Nehmen wir an, Sie sind ein Vanguard Investor und befürchten, dass er pleite geht. Dann gibt es die sogenannte SIPC Versicherung. Die SIPC Versicherung stellt im Wesentlichen sicher, dass Sie ein wenig Geld erhalten, selbst wenn Ihr Broker pleite geht. Der Unterschied bei einem Broker besteht jedoch darin, dass Ihr Geld tatsächlich in etwas investiert wird. Es liegt nicht nur auf einem Vanguard Konto. Es wurde verwendet, um etwas Wertvolles zu kaufen, und letztendlich werden Sie den Wert aus dieser Sache ziehen. Selbst wenn der Broker pleite geht, besitzen Sie immer noch etwas über den Fonds. Ganz gleich, ob es sich um einen Aktienfonds, einen Rentenfonds oder einen Geldmarktfonds handelt. Geldmarktfonds investieren in sehr kurzfristige Anleihen. Sie können im Wesentlichen sogar den Dollar garantieren. Sie verlieren kein Kapital. Tatsächlich ist es eine sehr große Sache, wenn davon die Rede ist, dass ein Geldmarktfonds den Dollar bricht. Wissen Sie, 2008 gab es darüber eine kleine Diskussion, aber selbst 2008 hat kein einziger Geldmarktfonds für Privatkunden den Dollar gebrochen. Und selbst die, die es taten, waren rein kommerziell ausgerichtet und es gab einen Verlust von etwa einem Prozent. Das war keine große Sache. Das Gute an Geldmarktfonds ist, dass sie in normalen Zeiten mehr abwerfen als ein hochverzinsliches Sparkonto. Und ich würde dies als eine relativ normale Zeit bezeich, denn im Moment werfen Geldmarktfonds mehr ab als ein hochverzinsliches Sparkonto. Die andere Option. Das andere Coole daran ist, dass es verschiedene Arten von Geldmarktfonds gibt. Es gibt zum Beispiel Fonds, die ausschließlich Staatsanleihen halten, im Wesentlichen abgesichert durch die USA, nicht wahr? Es ist im Grunde dasselbe wie eine FDIC Versicherung, wenn Sie das tun. Aber es ist auch steuerfrei. Das ist also ein Vorteil. Falls Sie in einem Bundesstaat mit hohen Steuern leben, könnte ein Geldmarktfonds des Finanzministeriums für Sie interessant sein, vor allem, wenn er in etwa die gleiche Rendite wie ein erstklassiger oder bundesstaatlicher Geldmarktfonds oder eine ähnliche Option abwirft. Außerdem zahlen Sie keine staatlichen Steuern. Nach Steuern könnte die Rendite besser sein. Eine weitere Option wäre ein kommunaler Geldmarktfonds, richtig? Diese sind bundessteuerfrei. Ich vermute, wenn Sie einen bundesstaatsspezifischen Fonds hätten, und davon gibt es nicht sehr viele gute, wäre dieser auch einkommensteuerfrei. Obwohl er eine geringere Rendite bietet, könnte Ihre Rendite nach Steuern höher sein, vor allem, wenn Sie in einer der höheren Steuerklassen sind. Das ist also ein weiterer Vorteil von Geldmarktfonds gegenüber einem hochverzinslichen Sparkonto. Nun sprechen die Leute über andere Optionen, nicht wahr? Sie sprechen über sehr kurzfristige Rentenfonds. Und ja, Ihr Kapital ist dort ziemlich sicher, aber es kann ein wenig sinken, wenn sich die Zinssätze ändern. Es gibt auch die Idee, direkt beim Finanzministerium zu kaufen und M Das ist eine sehr bargeldähnliche Investition, aber es ist nicht wirklich Bargeld.

Richtig?

Es wird ein paar Monate oder ein paar Wochen oder was auch immer dauern, bis diese Schatzanweisung fällig wird. Wenn Sie sie also theoretisch in der Zwischenzeit verkaufen müssten, könnten Sie einen kleinen Teil des Kapitals verlieren. Außerdem ist es lästig.

Richtig.

Sie müssen sie kaufen und warten, bis sie fällig werden, oder Sie müssen sie verkaufen oder was auch immer. Sie müssen sie sozusagen umschichten. M Es ist einfach nicht ganz so bequem wie die Verwendung eines Geldmarktfonds oder eines hochverzinslichen Sparkontos. Es gibt andere Möglichkeiten, wenn Sie Ihr Kapital absichern wollen, aber es Ihnen nichts ausmacht, keine Liquidität zu haben.

Richtig.

Sie brauchen das Geld erst in 6 12 oder 24 Monaten. Dann haben Sie ein paar Möglichkeiten. Eine Möglichkeit ist ein Einlagenzertifikat von einer Bank, das theoretisch ein bisschen mehr einbringt als ein hochverzinsliches Sparkonto. Diese sind natürlich sehr variabel, also müssen Sie sich ein wenig umsehen. Die andere Möglichkeit ist einfach, eine Staatsanleihe zu kaufen. Wenn Sie wissen, dass Sie das Geld in einem Jahr brauchen und es vorher nicht brauchen, können Sie eine einjährige Staatsanleihe kaufen. Damit zahlen Sie etwas mehr ein als mit einem Geldmarktfonds. Wenn es sich um zwei oder drei Jahre handelt, erhalten Sie eine zwei oder dreijährige Staatsanleihe. Es gibt also viele verschiedene Möglichkeiten, Geld anzulegen. Als Faustregel finden Sie heraus, wie viel Sie für Ihren Cashflow benötigen, z.

B.

Für Notfälle, und bewahren Sie diesen Betrag zu Hause oder auf einem Girokonto auf. Stellen Sie außerdem sicher, dass Sie etwas für Ihr Geld bekommen, egal ob Sie ein hochverzinsliches Sparkonto oder einen Geldmarktfonds nutzen. Ich bevorzuge die Fonds von Vanguard. Sie haben tendenziell eine etwas höhere Rendite als die von Fidelity und die von Schwab, vor allem, wenn es sich nur um Ihren Vergleichsfonds handelt. Schwab verdient so mit niedrigen Auszahlungen auf Vergleichsfonds im Gegensatz zu Vanguard und hält so seine Gebühren niedrig. Das ist also eine wirklich gute Sache an Vanguard. Stellen Sie also sicher, dass Sie Ihr Geld an einem klugen Ort aufbewahren. Achten Sie ein wenig darauf, aber werden Sie nicht zwanghaft Sie möchten schließlich keine Schecks platzen lassen, weil Sie versuchen, zu viel Geld auf dem Sparkonto und zu wenig auf Ihrem Girokonto zu haben. Die Moderatoren von Whitecoat Investor sind keine zugelassenen Buchhalter, Anwälte oder Finanzberater. Dieser Podcast dient nur zu Ihrer Unterhaltung und Information. Er sollte nicht als professionelle oder persönliche Finanzberatung angesehen werden. Konsultieren Sie für Ihre Situation den passenden Fachmann, um spezifischen Rat zu erhalten.