¿Qué tener en cuenta a la hora de tomar un crédito? | Moonflow Academy

Seguimos ahondando en el tema y entramos en un punto donde yo me podría preguntar qué tengo que considerar al tomar un crédito. Yo como individuo o como pyme, como MIPYME, ¿qué miro? ¿Qué evalúo?

Una de las cosas que debo evaluar primero es para qué necesito el crédito. O sea, definir bien claro el propósito por el cual voy a tomar un crédito. Si es un crédito por una emergencia que tengo y que necesito, digamos, poner cierto dinero en caja para para poder tener continuidad en una operación. Es un dinero para realizar una inversión, en caso de que vayas a realizar una inversión. Hablando de empresas, ¿ok? Yo, en el caso de personas, desaconsejo. No puedo decir 100%, ¿no? Pero desaconsejo fuertemente tomar un crédito para realizar una inversión. Salvo excepciones, el leverage, el apalancamiento, suele destruir la ciudad, las capacidades, las finanzas de las personas. En términos generales estoy hablando, hay particularidades que pueden darse y que puedan, digamos, en definitiva justificar que una persona tome un crédito para realizar una inversión. Pero en términos generales creería que no. El leverage no es bueno para las personas. Entonces, para una empresa es una emergencia que tengo que cubrir de caja, es una inversión que quiero realizar productiva para obtener un retorno mayor o para mantenerme competitivo en el mercado. A veces no necesariamente tomo un crédito para invertir en algo particular de la compañía y obtener un retorno más grande. Sino a veces es necesario para poder mantener ciertas capacidades y competir en el mercado. Y la adquisición de bienes también. Adquisición de bienes en el caso de personas. ¿Hay alternativas? Y siempre hay alternativas a los créditos. Uno es tener una buena planificación financiera, como decíamos antes, y no tener que recurrir a estos créditos. Los créditos de emergencia son los más costosos. Tener una buena planificación financiera en la compañía o las personas hacen que uno evite tener que ir a ese mercado a endeudarse, a pagar intereses. Posponer la compra es una alternativa. Posponer la compra, realizar la inversión, hay que determinarlo caso a caso.

Seguimos hablando de las cuestiones a tener en cuenta, como qué opinás, capacidad de pago, tasa de interés, costos.

Sí, mira, capacidad de pago básicamente decir, bueno, ¿cuánto de mis ingresos voy a destinar al pago de un crédito? OK, al pago de la cuota del crédito. Y esto varía mucho, José, dependiendo el tipo de crédito, que seguramente después conversemos, ¿no? Una cosa es un crédito.

Vamos a hablar de ese tema.

Sí, buenísimo, buenísimo. Una cosa es qué cuota, o sea, qué porcentaje de mis ingresos voy a destinar al pago de una cuota de un crédito hipotecario, que en realidad eso sustituye el pago de un alquiler, ¿no? O qué cuota voy a estar pagando por un crédito de consumo, me quiero hacer unas vacaciones. Entonces, un crédito de consumo debería significar bastante menos en relación a mis ingresos que un crédito hipotecario, que un crédito vehicular, ¿no? Entonces, el crédito hipotecario podés tener relaciones cuota-ingreso países normales, no hablemos de Argentina que no hay crédito hipotecario por el momento, pero podríamos hablar de relaciones cuota-ingreso entre el 25% y 35% del total de mis ingresos o el total de los ingresos familiares. Si son familiares, no más de 30%, probablemente un poquito menos. En el caso de un vehículo, probablemente no tenga que pasar el 15%, 20% de mis ingresos. Distinto es si es un vehículo productivo, un vehículo que yo lo tomo para poder ir y hacer servicios de taxi. Probablemente ahí la relación costo-ingresos pueda ser un poco mayor. Todo lo que es consumo debería ser algo insignificante respecto de los ingresos. Después tenés otros tipos de crédito que están relacionados a créditos de convenio, créditos por descuento de nómina, que suelen tener ratios más altos, pero que tampoco es aconsejable para el tomador del crédito. Y en el caso de las empresas, la historia es completamente distinta. En el caso de las empresas, hay que evaluar distintos factores que tienen que ver con qué va a generar el crédito que tomo. ¿Qué voy a generar con el crédito que tomo? De todas maneras, siempre mantener un compromiso de cuota bajo en relación de los ingresos o de los flujos de dinero, en caso de las empresas que generó, es sumamente aconsejable. Cuanto más apalancamiento, más riesgo. Y esto está determinado por los montos que tomo y por las tasas de interés y los costos asociados a los créditos, que en definitiva terminan definiendo lo que es la cuota. Tasa de interés más todos los costos, que a veces son seguros, cargos administrativos y demás, me va a dar lo que son las tasas efectivas de los créditos. Y ese es uno de los factores más importantes, porque en definitiva terminan definiendo la cuota y la relación cuota-ingreso que voy a tener. Y por último, la variable del taso.

Digo que acá hay un punto importante, lo que mencionabas recién. Antes de ir al plazo, que es esos costos encubiertos que no, que no te figuran en la TNA, pero que tienen, están asociados a un costo por cuota, costo de apertura, y que hay que evaluarlo. Por eso, como bien decías, la tasa efectiva, porque a veces se duplica quizás una tasa respecto a la otra por estos costos que están ahí tapados.

Sí, siempre uno tiene que ir y ver el costo final. El costo final del crédito, en definitiva, es la tasa real. Se llama de distintas maneras en distintos países: tasa efectiva anual, tasa de costo efectivo anual en otros países, y demás. Pero lo importante es considerar no solamente la tasa de interés, sino todos los costos asociados, y ver cuál es la tasa efectiva que estoy pagando por ese crédito. Muchas veces las entidades financieras hacen un poquito, no voy a decir de marketing, por decirlo así, poniendo tasas que cuando después uno computa todos los costos y ve las tasas finales que paga suelen ser bastante más altas que las tasas publicadas, sobre todo cuando son entidades no reguladas. Las entidades reguladas están bastante hay bastante normativa de qué información tiene que mostrarle al consumidor. Las no reguladas, cada vez hay más normativa tratando de favorecer un poco el entendimiento del consumidor.

Bien, avanzamos. Tenemos varios, varios tópicos por ahí. Respecto a la consideración, como el plazo, condiciones del contrato.

Sí, bueno, más allá de los costos, José, temas plazos. Un plazo corto implica de pronto cuotas más altas y pagar menos intereses. Por otro lado, hay que ver igual cada caso en particular. Es importante entender la diferencia entre tasas fijas y tasas variables. Hablando un poco de, digamos, de la moneda del crédito, es sumamente conveniente, sobre todo en los créditos de largo plazo, anclar la moneda a la moneda de ingresos del de la persona o de la empresa. Si una persona gana en una moneda local, es conveniente tomar un crédito en la moneda en la cual la persona percibe sus ingresos, en un crédito hipotecario. En caso de que las ventas de una empresa sean fundamentalmente en dólares, supongamos producto de exportaciones, Es conveniente tomar créditos en dólares si son de mediano o largo plazo. Y en caso de que no sea así, porque es conveniente a niveles de tasa de interés tomar el crédito en otra moneda, a veces hay que— es más sofisticado, esto es sofisticado, pero es conveniente hacer como una especie de hedge, de cubrirse de un eventual, de una eventual variación en el tipo de cambio.

Y si hoy mencionábamos sobre el historial crediticio, si uno como individuo está considerando todos estos puntos importantes que mencionamos. ¿Tengo chance yo como individuo, al solicitar un crédito, de revisar en algún lugar mi historial crediticio, o dependo de que lo haga el banco?

Eso, no, no, siempre, tanto las personas, personas como las empresas, pueden, digamos, obtener reportes de cómo son vistos por las entidades financieras por toda la posición que tienen en el sistema financiero de deuda fundamentalmente, y cómo la va pagando a través de reportes de centrales de riesgo. Centrales de riesgo como Equifax, como Experian y como otras centrales de riesgo locales de cada uno de los países consolidan toda la información digamos, de los individuos y las empresas, y brindan reportes para poder, a los cuales uno puede acceder para entender un poco la situación que tiene en el sistema financiero. Estas centrales muchas veces en esos reportes también te brindan un score, y ese score es el riesgo Sintetizado en un número, ¿no? Está muy bien explicado en los reportes y demás, el riesgo que ven las entidades en su conjunto al momento de prestarte, ya sea como individuo o ya sea como empresa.